La liquidation est la situation que redoutent le plus les traders debutants. Concretement, une liquidation se produit lorsque votre marge est insuffisante pour maintenir votre position, et que le systeme procede a une cloture forcee. Peut-on recuperer son argent apres une liquidation ? Malheureusement, dans la grande majorite des cas, les fonds perdus lors d'une liquidation ne sont pas recuperables. Cependant, comprendre le mecanisme de la liquidation peut vous aider a eviter cette situation a l'avenir. Inscrivez-vous sur Binance et nous vous recommandons de vous entrainer d'abord sur le compte de demonstration.
Qu'est-ce qu'une liquidation
Le terme officiel est "cloture forcee de position". Lorsque vous ouvrez une position sur un contrat et que le marche evolue dans la direction opposee, vos pertes latentes augmentent. Quand ces pertes atteignent un niveau tel que votre marge ne suffit plus a maintenir la position, le systeme cloture automatiquement votre position et utilise la marge restante pour couvrir les pertes.
Prenons un exemple : vous utilisez 100 USDT comme marge avec un effet de levier de 10x pour ouvrir une position longue sur le Bitcoin. Cela signifie que vous detenez une position d'une valeur de 1 000 USDT. Si le Bitcoin baisse de 10 %, votre perte est de 100 USDT, soit exactement le montant total de votre marge. C'est a ce moment-la que la liquidation est declenchee.
Peut-on recuperer ses fonds apres une liquidation
En mode marge croisee
En mode marge croisee, une liquidation peut entrainer la perte de la totalite du solde de votre compte de contrats. Ces fonds ont servi a couvrir vos pertes de trading et ne peuvent pas etre rembourses.
En mode marge isolee
En mode marge isolee, la liquidation ne vous fait perdre que la marge allouee a cette position specifique. Les autres fonds de votre compte de contrats ne sont pas affectes. C'est pourquoi il est conseille aux debutants d'utiliser le mode marge isolee.
Existe-t-il des exceptions
Si vous estimez qu'un dysfonctionnement de la plateforme a provoque une liquidation injustifiee (par exemple, un prix manifestement anormal lors de conditions de marche extremes), vous pouvez soumettre une reclamation a Binance. Toutefois, ces situations sont extremement rares et la grande majorite des liquidations resultent de fluctuations normales du marche.
Les veritables causes de la liquidation
Un effet de levier trop eleve
C'est la principale raison pour laquelle les debutants se font liquider. Un levier de 20x, 50x ou 125x semble pouvoir generer d'importants profits, mais il suffit d'une legere fluctuation defavorable pour declencher la liquidation. Avec un levier de 125x, un mouvement de prix de moins de 1 % dans la mauvaise direction entraine une cloture forcee.
L'absence de stop-loss
De nombreux traders n'utilisent pas de stop-loss apres avoir ouvert une position, pensant que "le prix finira bien par remonter". Le resultat : les pertes s'accumulent jusqu'a la liquidation.
Des positions trop importantes
Placer la majeure partie, voire la totalite, de son capital sur une seule position est tres risque. En cas d'erreur de jugement sur la direction du marche, les consequences sont graves.
Acheter au plus haut, vendre au plus bas
Se precipiter pour acheter quand le prix monte et vendre quand il baisse est un comportement qui expose a des stop-loss repetes ou a des liquidations dans un marche volatile.
Telechargez l'application Binance pour configurer facilement vos parametres de gestion des risques et reduire le risque de liquidation.
Comment eviter la liquidation
Controlez votre effet de levier
Les debutants devraient commencer avec un levier de 2x a 5x. Un faible levier vous laisse une marge d'erreur plus importante et vous protege mieux contre les mouvements de marche defavorables.
Utilisez toujours un stop-loss
Avant chaque ouverture de position, definissez votre niveau de stop-loss et placez-le immediatement. Le stop-loss n'est pas un aveu de defaite, c'est une protection contre des pertes excessives.
Controlez la taille de vos positions
La marge de chaque transaction ne devrait pas depasser 5 a 10 % du capital total de votre compte. Ainsi, meme si une operation tourne mal, votre portefeuille n'en sera pas gravement affecte.
Utilisez le mode marge isolee
En mode marge isolee, chaque position dispose de sa propre marge independante. Meme en cas de liquidation, seule la marge de cette position est perdue, sans affecter le reste de votre compte.
Gardez une reserve pour ajouter de la marge
Si vous etes convaincu d'une direction mais que la volatilite a court terme est importante, reduisez votre levier et conservez suffisamment de marge pour laisser a votre position plus d'espace de survie.
Gerer ses emotions apres une liquidation
Apres une liquidation, le plus important est de retrouver un etat d'esprit serein :
Ne cherchez pas a vous refaire immediatement. Sous le coup de l'emotion, il est facile de prendre des decisions irrationnelles. Vouloir recuperer ses pertes a tout prix conduit souvent a en perdre encore davantage.
Analysez les causes de l'echec. Une fois le calme revenu, examinez l'ensemble du processus, de l'ouverture a la liquidation, pour identifier ce qui n'a pas fonctionne.
Reduisez la taille de vos positions et votre levier. Lorsque vous reprenez le trading, utilisez des positions plus petites et un levier plus faible. Augmentez progressivement une fois que votre confiance et vos competences sont retablies.
Demandez-vous si le trading de contrats vous convient. Le trading de contrats ne convient pas a tout le monde. Si vous avez du mal a controler vos emotions et vos risques, le trading spot pourrait etre plus adapte. Inscrivez-vous sur Binance et commencez par le trading spot si vous le souhaitez.
Mecanismes de protection de Binance
Alerte de prix de liquidation
Lorsque votre position se rapproche du prix de liquidation, Binance vous envoie une notification pour vous inviter a ajouter de la marge.
Fonds d'assurance
Binance dispose d'un fonds d'assurance qui, en cas de conditions de marche extremes, couvre les pertes depassant la marge (pertes au-dela du colateral) afin d'eviter une cascade de liquidations.
Mecanisme de reduction automatique des positions
En cas de conditions de marche extremes, si le fonds d'assurance ne suffit pas a couvrir les pertes, le systeme procede a une reduction partielle des positions les plus profitables en contrepartie.
Questions frequentes
Faut-il payer un supplement apres une liquidation ?
Non. Dans le trading de contrats sur Binance, vous ne pouvez jamais "devoir de l'argent a la plateforme". Vous perdez au maximum la marge que vous avez investie, sans generer de dette.
Peut-on annuler une liquidation ?
Non. La cloture forcee est executee automatiquement selon les regles du marche. Une fois declenchee, elle ne peut pas etre annulee.
Peut-on recevoir des alertes de pre-liquidation avec l'application Binance ?
Oui. Activez les notifications dans les parametres de l'application et vous recevrez une alerte push lorsque votre position se rapproche du seuil de liquidation.
Le trading spot peut-il entrainer une liquidation ?
Non. Le trading spot utilise vos propres fonds pour acheter des cryptomonnaies, sans effet de levier. Il n'y a donc aucun risque de liquidation. Meme si le prix baisse, les cryptomonnaies que vous detenez ne disparaissent pas.
Conseils de securite
- Le trading de contrats comporte des risques tres eleves : les debutants doivent y participer avec prudence
- N'investissez dans les contrats que de l'argent que vous pouvez vous permettre de perdre, sans emprunter ni contracter de credit
- Definissez un stop-loss pour chaque transaction et respectez-le strictement
- Il est recommande de s'entrainer d'abord sur le compte de demonstration de Binance avant d'utiliser des fonds reels
- En cas de pertes consecutives, arretez de trader, reposez-vous et reevaluez votre strategie